Selon la légende, Chang'e était à l'origine l'épouse de Hou Yi. Après que Hou Yi eut abattu neuf soleils, la Reine Mère de l'Ouest lui offrit l'élixir d'immortalité, mais Hou Yi hésita à le prendre, et elle le confia donc à son épouse Chang'e pour le mettre en lieu sûr.
Peng Meng, disciple de Hou Yi, convoitait l'élixir d'immortalité. Un jour, en l'absence de Hou Yi, il força Chang'e à le lui remettre. Désespérée, Chang'e avala l'élixir et s'envola dans les airs.
Ce jour-là, le 15 août, la lune était grande et brillante. Ne voulant pas renoncer à Houyi, Chang'e s'arrêta près de la lune la plus proche de la Terre. Depuis lors, elle vit au palais de Guanghan et son destin est devenu une légende du Palais de la Lune.